本文由無冕財經(jīng)原創(chuàng)發(fā)布。

作者：方斯嘉

編輯：陳澗

設計：嵐昇

普華永道和恒大案，還沒有結(jié)果。

5月中旬，有報道稱，普華永道的后續(xù)處置方案是:“罰款10億-20億元，具體金額還在討論中，所有國有企業(yè)項目都已撤出(部分需要重新召開股東大會，部分正在討論續(xù)約)。上海退出上海半年，南方關閉，部分成員勸阻或刺激?！?/p>

傳言稱，由于普華永道正在被證監(jiān)會調(diào)查，其業(yè)務可能會暫停。。合作伙伴分析未來幾周可能出現(xiàn)的情況，包括完全關閉中國業(yè)務。傳聞還指出，中國業(yè)務占其全球收入的10%左右，其合作伙伴可能會開設新實體并獲得中國業(yè)務許可證。

對此，5月10日深夜1點50分，普華永道緊急發(fā)表聲明稱，“我們注意到普華永道的虛假信息在社交平臺上傳播。這些虛假信息假稱來自普華永道的官方渠道。這些信息不是來自普華永道，普華永道的商標也是未經(jīng)授權(quán)盜用的，內(nèi)容都是虛假信息?！?/p>

▲在微信公眾號上，普華永道發(fā)表聲明否認謠言。

普華永道表示，高度重視此事，嚴肅查處未經(jīng)授權(quán)使用商標和編造虛假信息的行為，要求相關方刪除相關信息，并且采取其它相應的必要行動。

事件發(fā)生前后，一位財務人員將普華永道描述為“泰坦尼克號”，這意味著它將會沉沒。這位人士認為，審計行業(yè)的整體發(fā)展還是不錯的，只有更加規(guī)范，才能有更長遠的發(fā)展。

而且風波正在影響普華永道的業(yè)務，從4月份開始，上市公司廣東電力A、董鵬飲料先后宣布，不再與普華永道續(xù)簽。

謠言有多可信？

這一傳言主要集中在罰款、減少或暫停項目、關閉部分區(qū)域業(yè)務等方面。

第一，在罰款方面，一些外部聲音認為罰金將超過1億。。

在德勤華融案件中，財政部作出了收走德勤華永北京分公司非法所得并處以罰款總額超過2億元的決定，德勤華永總公司承擔責任。

知乎博主認為，普華永道的處罰估計比德勤更嚴重，但不會直接殺一家公司?！皳?jù)估計，罰款金額估計在10億元左右。相關部門去年開始對其項目進行檢查，普華永道可能已經(jīng)準備好了處罰資金。”

第二，關于“停止與國有企業(yè)合作”的傳聞，業(yè)內(nèi)人士意見不一。

一位國有企業(yè)內(nèi)部人士部分認可上述信息表達，稱“國有企業(yè)的確不允許使用，我們只是。”另外一種觀點認為，國有企業(yè)不允許使用，因為四大企業(yè)都是外資企業(yè)，會導致核心數(shù)據(jù)泄露的危險。

有人認為這個謠言“有點假”。他指出，中國有許多大型500強跨國國有企業(yè)，其他內(nèi)資研究所在短時間內(nèi)仍難以承接。

第三，有些觀點認同傳聞中“南方關閉”的部分。

上述人士認為，南方的主要影響將是南方。?！凹词?對普華永道)有不好的定性，在特殊的普通合伙制度下，我理解其他與恒大無關的合伙人也應該只承擔其在合伙企業(yè)中的財產(chǎn)份額，即承擔無限連帶責任，涉及恒大的負責合伙人和審查合伙人?！?/p>

會計界人士指出，“香港(公司)是一家沒有業(yè)務的控股公司，核數(shù)師簽字歸簽字，最終負責的可能性很大?！?/p>

另外一位會計界人士也表達了類似的觀點，“如果不是‘連鍋端’，所以可以想像的頂格處罰就是拿簽名會計師開刀。。然而，簽約會計師可能具有外國身份。

雖然有傳言說“關閉部分區(qū)域業(yè)務”，但尚未得到證實。但是普華永道正處于壓力之下，這是不爭的事實。

有人認為，雖然上述懲罰的真實性存疑，但恒大事件不可避免地會對普華永道產(chǎn)生三大影響，包括對業(yè)務量的影響、更嚴格的審計和控制以及被甲方壓低價格接管業(yè)務。

▲2023年，普華永道是粵電A的審計人員，但最近被取代。

例如，普華永道已經(jīng)服務了廣東電力A8年，并于4月30日宣布重新聘請其他機構(gòu)。與去年普華永道相比，新一年的審計費用降低了20%。

五月十五日，據(jù)東鵬飲料(6054999).SH）披露“2023年年度股東大會撤銷部分提案公告”，公司決定取消普華永道續(xù)聘提案，考慮到擬續(xù)聘會計師事務所近期相關事項尚待公司進一步核實，經(jīng)公司與普華永道協(xié)商，基于審慎原則，經(jīng)公司第三屆董事會第六次會議審議同意。

將成為下一個安達信嗎？

對普華永道在恒大案件中的責任認定，有觀點認為，在審計階段，要判斷兩者誰負主要責任。

也就是說，要弄清楚，到底是恒大欺騙了普華永道，造成了審計失誤？還是普華永道與恒大合作，發(fā)布虛假審計報告？

雖然大眾傾向于認為恒大和普華永道在情感上是一致的。但是不可否認的是，普華永道也可以向?qū)彶椴块T提出，是因為恒大方面人為造假，偽造驗收單等證據(jù)，欺騙了審計師。。

據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露，普華永道已經(jīng)對審查做出了應對策略。

“根據(jù)坊間傳聞，(普華永道)僅僅通過論證恒大的持續(xù)假設來免除這部分稿件，就做了幾百頁，其他稿件都整理好了，等待外部檢查。能否自圓其說，取決于監(jiān)管機構(gòu)如何認定提前確認收入。畢竟額度太大，遠遠超過審計的重要性。”知乎博主覺得。

所以，關于普華永道的責任，還需要根據(jù)實際調(diào)查報告進行判斷。

另有猜測認為，普華永道將重新走上安達信之路。

一方聲音指出，普華永道涉及恒大案件的金額遠高于安達信，或許會面臨比安達信更糟糕的結(jié)果。

根據(jù)美國監(jiān)管部門在安然造假案中的調(diào)查，安然在1997年至2001年間虛構(gòu)了5.86億美元的利潤(根據(jù)目前的匯率，約為42.4億人民幣)，并隱藏了數(shù)億美元的債務。

其中，作為安然外部審計師的安達信難辭其咎，進而卷入安然造假案，成為這起集體訴訟的被告之一。

相比之下，僅從中國證監(jiān)會的調(diào)查來看，僅在2019年和2020年，恒大的虛增收入就達到了5641.46億元。單從金額來看，已經(jīng)遠遠超過了安然案。

最后，安達信宣布破產(chǎn)后，安達信美國研究所的賠償責任主要落在美國研究所和美國合作伙伴身上，但安達信海外公司已經(jīng)脫離安達信系統(tǒng)，以防止責任。其中，安達信(中國)宣布加入普華永道。

對方的聲音認為，普華永道還沒有進入安達信的退路?！?strong>安達信涉嫌燒底稿。普華永道怎么可能被造假打倒？?！?/p>

例如，曾經(jīng)的安達信就像酒駕撞人一樣，結(jié)果它不但不負責任，而且交通也逃逸了。所以，接受的懲罰更加嚴重。

此前，在安然造假案的調(diào)查中，安達信提前銷毀了安然公司1000多頁的文件。安達信對外表示，這只是當?shù)毓拘菟苟厥聞账囊粋€舉動，并找到了一個“罪人”合伙人大衛(wèi)·鄧肯，但大衛(wèi)·鄧肯多次對外表示，這是總部的指示。

由于證據(jù)被銷毀，當?shù)厮痉ú肯虬策_信提起訴訟，犯罪行為妨礙司法公正，案件進入刑事領域。

所以，有些前身曾經(jīng)是安達信(中國)的普華永道，面對監(jiān)管部門的調(diào)查，會怎么做？

逐步披露恒大案件調(diào)查報告

恒大事件參與者的調(diào)查報告正在陸續(xù)披露。

5月13日，根據(jù)深圳證券交易所的公告，發(fā)現(xiàn)曾任恒大集團董事局副主席、總裁夏海鈞在中國恒大集團董事期間，作為恒大房地產(chǎn)集團有限公司的控股股東，涉嫌違反深圳證券交易所相關規(guī)定。

▲深圳證券交易所對夏海鈞發(fā)出處罰通知。

深圳證券交易所擬對夏海鈞進行公開認定，終身不適合擔任債券發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員和公開譴責。

“公開譴責？這種懲罰是否有點太嚴重？？”有網(wǎng)友調(diào)侃道。

夏海鈞曾被稱為恒大的“二號人物”，僅次于許家印。2017年，在福布斯發(fā)布的《香港上市CEO薪酬榜》中，夏海鈞以年薪2.7億元排名第一。

今年3月18日，恒大房地產(chǎn)發(fā)布公告，收到中國證監(jiān)會行政處罰和市場禁入事先通知書。中國證監(jiān)會將對恒大房地產(chǎn)、許家印、夏海鈞、潘大榮、潘翰凌、柯鵬、甄立濤、錢程、市場禁入等行政處罰。并對許家印和夏海鈞處以4700萬元和1500萬元的罰款，并制定終身證券市場禁入措施。

目前，監(jiān)管當局仍然對恒大案件相關責任方進行調(diào)查，包括普華永道。

4月19日，香港會計和財務報告局(以下簡稱“會計和財務局”)指出，會計和財務局有責任對舉報信控告的嚴重性進行調(diào)查，以確保投資公眾和審計上市實體所涉及的更廣泛的公共利益，維護公眾對會計專業(yè)誠信的信心。

觀點指出，普華永道可以通過香港會計局調(diào)查，將亂七八糟的國際融資糾紛轉(zhuǎn)移到國內(nèi)訴訟階段，然后在當?shù)乇O(jiān)管機制下，要求普華永道承擔連帶責任。

上述人士認為，在證監(jiān)會查處恒大虛增收入5641.46億元的結(jié)果中，“證監(jiān)會受到處罰，深圳證券交易所發(fā)布公告，而不是香港證券交易所和聯(lián)交所?！?/p>

它還意味著，不同地區(qū)涉及不同的監(jiān)管主體。

"普華永道集體也將因此受到信譽損害，被有關部門起訴索賠，但是，由于特殊的合伙制度，極有可能獲得有限的賠償。”

推斷普華永道中天會計師事務所屬于特殊合伙人，可視為普華永道中國加盟商。由于虛假財務數(shù)據(jù)的發(fā)布，中天會計師事務所可能會被普華永道從特殊合伙人中移除，然后被相關投資者索賠。同時，會計師事務所作為輕資產(chǎn)行業(yè)，可能會面臨破產(chǎn)清算，相關法人將面臨牢獄之災。

一位公司商業(yè)律師指出，如果實行責任倒查，很多審計公司，包括四大公司，在為甲方出具審計報告時很難做到完美，不可避免地會出現(xiàn)或多或少的審計程序缺陷，這為審計公司未來承擔侵權(quán)賠償責任埋下了隱患。

除了恒大內(nèi)部和審計公司外，近日，恒大發(fā)行債券的承銷保薦人中信建投正卷入恒大債券欺詐發(fā)行案，總額208億元。

一把達摩克利斯之刃，正懸在恒大案件各方的頭上。