財聯(lián)社6月19日訊(記者) 林堅）繼今年3月浙商證券固定收益計劃到期后，另一家證券公司的固定收益失敗，這是財達證券。6月19日，財達證券發(fā)布公告稱，公司固定收益計劃決定在有效期屆滿后自動失效。公司明確表示，這一事項不會對公司的正常運營活動產(chǎn)生重大影響。

圖為財達證券發(fā)布定增計劃到期失效公告。

圖為南京證券定增計劃延期公告

同日，南京證券也推動了固定收益計劃的推進，公司董事會審議決定增加固定收益的有效期授權(quán)。財聯(lián)社記者注意到，自2023年以來，券商(股票)發(fā)起的再融資計劃結(jié)果各不相同，大部分都沒有往年那么能落地。結(jié)果主要分為四類:

第一，繼續(xù)順利落地，但預期募資與最終實際募資存在差距，如粵開證券(募資3.24億元)、國海證券(募資31.92億元)；

第二，和財達證券一樣，CICC和浙商證券都是這樣。CICC23年期滿失敗，浙商證券今年3月期滿，是今年第一家固定收益期滿失敗的券商。

三是主動撤銷、停止再融資計劃，如華鑫證券母公司華鑫股份、中原證券、國聯(lián)證券(舊定增計劃)、華泰證券；

第四，通過合規(guī)程序，申請延長再融資計劃的有效期，如南京證券，以及天風證券。

除上述券商外，包括中山證券控股股東金龍股份和中泰證券在內(nèi)的再融資仍在推進。根據(jù)公告，金龍股份在7月初，中泰證券在10月初，時間非常近。業(yè)內(nèi)關(guān)注兩家券商的后期安排。

值得注意的是，更具特色的券商是國聯(lián)證券。盡管之前的定增計劃已經(jīng)被撤回，但是由于并購重組，國聯(lián)證券正在以新一輪的定增和換股來完成民生小股東的股權(quán)收購。國聯(lián)證券擬向不超過35名特定投資者發(fā)行a股股票募集配套資金。本次募集配套資金總額不超過人民幣20億元(含本數(shù))，發(fā)行a股股份不超過2.5億股(含本數(shù))，擬用于發(fā)展民生證券業(yè)務(wù)。

對券商再融資市場比較敏感。

市場對券商再融資比較敏感，而券商正在積極響應控制和政策號召。2023年初，中國證監(jiān)會倡導券商“聚焦主營業(yè)務(wù)，樹立合規(guī)風險控制理念，堅持穩(wěn)健經(jīng)營，走資本節(jié)約、高質(zhì)量發(fā)展的新路，充分發(fā)揮金融市場的“看門人”作用”。同年8月27日，中國證監(jiān)會發(fā)布統(tǒng)籌一、二級市場平衡，提升IPO、在再融資管控安排中指出，“對金融上市公司或其它行業(yè)大市值上市公司進行大規(guī)模再融資，實行預溝通機制，注重融資的必要性和發(fā)行時機?！?/p>

今年5月10日，中國證監(jiān)會修訂發(fā)布《關(guān)于加強上市證券公司監(jiān)管的規(guī)定》，提到“證券公司首次公開發(fā)行證券并上市交易和再融資，應及時調(diào)整融資規(guī)模和機會，嚴格規(guī)范資金用途，重點關(guān)注主營業(yè)務(wù)，謹慎開展高資本消費業(yè)務(wù)，結(jié)合股東回報和價值創(chuàng)造能力、自身經(jīng)營狀況和市場發(fā)展戰(zhàn)略，提高資金使用效率”。

在上述背景下，券商還采取了一系列措施，包括修改固定資金的用途和金額。比如上面提到的大部分券商都經(jīng)歷了調(diào)整再融資計劃的階段，其中財達證券和南京證券的到期延期計劃都要經(jīng)過二次修改。

財聯(lián)社記者曾告訴接受采訪的業(yè)內(nèi)人士，未來可能會有券商調(diào)整固定收益計劃，這是一種趨勢。但如果沒有更新，券商要么主動停止再融資計劃，撤回申請，要么繼續(xù)等待，直到自動失效?！懊總€經(jīng)紀人的具體情況不一樣，有些人可能愿意等待，因為他們的手表很緊張?！?/p>

值得一提的是，券商作為一個資本密集型行業(yè)，仍然需要足夠的資本作為展業(yè)的動力。今年以來，在行業(yè)再融資放緩的趨勢下，券商充分利用債務(wù)融資工具，通過發(fā)行普通公司債券、次級債券、短期融資券，累計募集資金超過3500億元，部分券商近期獲準申請大額發(fā)行債券。

財達證券失去“50億元”會不會有影響？

財達證券明確表示，這一事項不會對公司的正常經(jīng)營活動產(chǎn)生重大影響。2022年底，財達證券公布了50億元的定增計劃，其中35億元投資于兩融、自營業(yè)務(wù)。2023年，公司改變了固定收益計劃，取消了對兩家公司業(yè)務(wù)的投資，然后投資資產(chǎn)管理、投資銀行和信息技術(shù)，將證券投資業(yè)務(wù)的投資規(guī)模減少到5億元，更符合證券監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管政策和產(chǎn)業(yè)政策導向。

針對上述調(diào)整，財達證券曾表示，為響應中國證監(jiān)會關(guān)于證券公司“必須重點關(guān)注主營業(yè)務(wù)，樹立合規(guī)風險控制理念，堅持穩(wěn)健經(jīng)營，走資本節(jié)約型、高質(zhì)量發(fā)展新路，充分發(fā)揮金融市場“看門人”作用”的倡導，公司根據(jù)自身實際情況和行業(yè)情況進行調(diào)整。雖然募集資金有所調(diào)整，但財達證券的主營業(yè)務(wù)和業(yè)務(wù)收入結(jié)構(gòu)不會因此次增長而發(fā)生重大變化。募集資金的投入適應了財達證券本身的實際經(jīng)營情況和行業(yè)發(fā)展前景。

據(jù)透露，財達證券作為河北省唯一的法人證券公司，經(jīng)過20多年的發(fā)展，已成為具有獨特區(qū)域優(yōu)勢的綜合性證券公司。2023年，財達證券業(yè)績凈利潤同比翻番。根據(jù)財務(wù)報告，公司實現(xiàn)營業(yè)總收入23.17億元，同比增長40.96%；歸母凈利潤6.06億元，同比增長100.10%；扣除6.03億元的非凈利潤，同比增長128.49%。企業(yè)資產(chǎn)管理計劃數(shù)量、管理資產(chǎn)規(guī)模和資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)收益同比大幅增長。

非銀行研究表示，經(jīng)過多年的發(fā)展，財達證券業(yè)務(wù)范圍不斷擴大，公司構(gòu)建了“資產(chǎn)管理、證券投資、投資銀行、資產(chǎn)管理”四輪驅(qū)動的業(yè)務(wù)發(fā)展格局，全面推進公司改革攻堅、轉(zhuǎn)型升級等各項任務(wù)的深入發(fā)展，創(chuàng)效能力不斷提升，核心競爭力不斷提升。

值得一提的是，財達證券還有強大的股東背景。公司間接控股股東河鋼集團是一家跨國工業(yè)集團，具有世界品牌知名度、鋼鐵材料、新產(chǎn)業(yè)、海外業(yè)務(wù)和金融服務(wù)的協(xié)同發(fā)展。公司實際控制人河北省國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會有20多家實力雄厚的國有企業(yè)，包括河鋼集團、國家控制運營、河北港口、河北建設(shè)投資集團有限公司，除了擁有財達證券股權(quán)的河鋼集團、國家控制運營、河北港口、河北建設(shè)投資集團有限公司外。

財達證券表示，公司將以建設(shè)“治理健全、服務(wù)專業(yè)、風險可控、業(yè)績優(yōu)異”的現(xiàn)代金融公司為戰(zhàn)略目標，抓住新質(zhì)量生產(chǎn)力發(fā)展的新機遇，“打造‘特色化、優(yōu)質(zhì)化’的區(qū)域一流券商”，形成財達證券的核心競爭優(yōu)勢和品牌影響力，推動公司實現(xiàn)高質(zhì)量、可持續(xù)發(fā)展。