北京市民蒙蒙（化名）近期頗為困擾。她向中新經(jīng)緯透露，自己以往習(xí)慣通過(guò)大額存單理財(cái)，可如今多家銀行已下架5年期大額存單產(chǎn)品?！暗狡诘馁Y金沒(méi)法續(xù)存，真不知道該投到哪里去?！?/p>

中新經(jīng)緯近日查詢六大國(guó)有銀行及12家全國(guó)性股份制銀行的手機(jī)應(yīng)用程序發(fā)現(xiàn)，大額存單板塊中均無(wú)五年期產(chǎn)品在售。像蒙蒙這樣焦慮的投資者該如何應(yīng)對(duì)呢？

年利率2%以上的存單難尋

“現(xiàn)在銀行普通定期存款利率太低了，城商行大概1.90%，工農(nóng)中建四大行更低。做國(guó)債逆回購(gòu)再加上股市打新，收益好點(diǎn)也就二點(diǎn)幾?！泵擅烧f(shuō)道。

她介紹，自己一直將資金分成幾塊理財(cái)。一部分是銀行存款，這是她眼中的必需品，作為后半生的保障，用于養(yǎng)老、應(yīng)急和孩子教育，確?；旧睢３嗣駧糯婵钔?，她還配置了約100萬(wàn)元的外幣存款。而人民幣存款之前多買大額存單，通常占總資產(chǎn)的10%至50%，之前利率在4%以上。

目前，她大部分資金用于投資股票和基金。但她表示，相比定期存款，股市波動(dòng)大，所以她比較忐忑，計(jì)劃明年春季后賣出部分股票，資金用于國(guó)債逆回購(gòu)和打新?！靶星楹脮r(shí)我會(huì)多留些在股市，但存款比例不會(huì)低于10%。”

蒙蒙此前還一度想去香港存款，卻擔(dān)心匯率風(fēng)險(xiǎn)和來(lái)回手續(xù)費(fèi)抵消收益。近期她也在了解儲(chǔ)蓄險(xiǎn)，但仍在觀望：“一是保險(xiǎn)條款復(fù)雜，急用難變現(xiàn)；二是周期長(zhǎng)，往往要放20年甚至更久。普通家庭想兼顧保障和增值較難。”

她也在探索其他理財(cái)方式?！吧磉呌信笥奄I私募基金，但風(fēng)險(xiǎn)也高，和股市差不多?！泵擅珊芟胫?，當(dāng)前市場(chǎng)上還有哪些風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低、收益比銀行定期存款更高的理財(cái)方式。

資料圖 來(lái)源：包圖網(wǎng)

上海市民美美（化名）也有同樣煩惱?！按箢~存單買不到，普通銀行理財(cái)利率太低，感覺(jué)沒(méi)什么好投資的?！彼衲觊_(kāi)始投資港股，買了三只科技股，一只賺了，另兩只虧了，“一進(jìn)一出白忙活”。

在某國(guó)有大行工作的田田（化名）一直是大額存單的支持者。她告訴中新經(jīng)緯，此前存的大額存單年利率有4.75%，最近一次存的只有2.20%。也就是說(shuō)，20萬(wàn)元存3年，按4.75%和2.20%年利率計(jì)算，總利息少了1.53萬(wàn)元。

田田表示，最近她很難找到年利率2%以上的大額存單了。即便利率走低，她還是打算存單到期后繼續(xù)買大額存單?！肮墒谢疬€要每天盯著，我沒(méi)時(shí)間，還是大額存單省心?！?/p>

中新經(jīng)緯查詢發(fā)現(xiàn)，目前市面上大額存單利率基本低于2%。工商銀行三年期個(gè)人大額存單，100萬(wàn)元和20萬(wàn)元起存年利率均為1.55%；興業(yè)銀行3年20萬(wàn)元起存為1.75%；北京銀行大額存單（部分地區(qū)）1年期利率為1.45%。

部分中小銀行仍有年利率2%以上的存款產(chǎn)品：江西裕民銀行手機(jī)應(yīng)用程序顯示，該行惠裕存2年期存款產(chǎn)品，年利率2.4%，1000元起存。安徽新安銀行手機(jī)應(yīng)用程序顯示，該行2年期個(gè)人整存整取產(chǎn)品，年利率2.35%，起存金額50元。天津金城銀行1年期大額存單，年利率2.10%，起存金額20萬(wàn)元。

業(yè)內(nèi)建議：搭建穩(wěn)健的產(chǎn)品組合

面對(duì)利率下行、長(zhǎng)期限大額存單下架的情況，之前的大額存單到期后，投資者該如何理財(cái)？

巨豐投顧投資顧問(wèn)總監(jiān)郭一鳴接受中新經(jīng)緯采訪時(shí)表示，大額存單到期的投資者，不建議只盯著找某一個(gè)替代品，可根據(jù)自身能承受的風(fēng)險(xiǎn)和用錢時(shí)機(jī)，搭建穩(wěn)健的產(chǎn)品組合。

郭一鳴分析，首先，對(duì)于手里中長(zhǎng)期不用、想求絕對(duì)安穩(wěn)的錢，可考慮3年期及以內(nèi)的定期存款或儲(chǔ)蓄國(guó)債。不少城商行、農(nóng)商行的利率可能更有吸引力，儲(chǔ)蓄國(guó)債背靠國(guó)家信用，利息還免稅，也是低風(fēng)險(xiǎn)的優(yōu)質(zhì)選擇。其次，對(duì)于能承擔(dān)小幅波動(dòng)、希望獲取更高收益潛力的資金，可考慮配置銀行中低風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)或純債基金，這兩類產(chǎn)品主要投資債券等固收資產(chǎn)，凈值雖有波動(dòng)但長(zhǎng)期收益通常優(yōu)于存款，是當(dāng)前市場(chǎng)環(huán)境下增強(qiáng)收益的重要工具。

“如有需要還可以對(duì)資金做分層管理：一部分隨時(shí)可能要用的，放進(jìn)貨幣基金里，用著方便；還有一部分長(zhǎng)期不用的閑錢，可以考慮增額終身壽險(xiǎn)，既能穩(wěn)穩(wěn)增值，還能鎖定長(zhǎng)期復(fù)利?！惫圾Q說(shuō)。

資料圖 中新經(jīng)緯攝

北京財(cái)富管理行業(yè)協(xié)會(huì)特約研究員楊海平對(duì)中新經(jīng)緯表示，從市場(chǎng)趨勢(shì)看，長(zhǎng)期限、高利率的存款產(chǎn)品將更稀缺。對(duì)于追求穩(wěn)健的投資者，除建立更理性平和的收益預(yù)期外，也要考慮構(gòu)建多元化且具備流動(dòng)性的資產(chǎn)組合。

楊海平建議，存款安排方面，可采用階梯式策略，確保每年都有資金到期，關(guān)注銀行推出的特色化存款產(chǎn)品，兼顧相對(duì)收益與必要的流動(dòng)性；安全保障方面，可將具有儲(chǔ)蓄或保障功能的保險(xiǎn)產(chǎn)品納入配置，作為整個(gè)資產(chǎn)組合的“安全墊”；穩(wěn)健增值方面，在充分理解風(fēng)險(xiǎn)的前提下，可適度配置銀行理財(cái)產(chǎn)品或公募基金等專業(yè)資管產(chǎn)品，間接參與權(quán)益市場(chǎng)投資，在可承受的風(fēng)險(xiǎn)范圍內(nèi)爭(zhēng)取增強(qiáng)收益。